5月15日，证监会公布了投资者保护典型案例，共有10个市场关注的案件，涵盖了欺诈发行、信息披露违规等多个方面，涉及泽达易盛欺诈发行特别代表人诉讼案、紫晶存储先行赔付案、投保机构股东代位诉讼摩登大道(002656)资金占用案、对场外股票配资平台犯罪活动全链条打击处理案、苏大维格(300331)利用交易所互动平台误导性陈述案等。
电大搜题
多的用不完的题库，支持文字、图片搜题，包含国家开放大学、广东开放大学、超星等等多个平台题库，考试作业必备神器。
3篇原创内容
公众号
解析 ： 更多解析如何配资期货，请关注【电大搜题】微信公众号获取答案
解析 ： 更多解析，请关注【电大搜题】微信公众号获取答案
（ ）是金融市场上最重要的主体。
a. 政府
b. 家庭
c. 企业
d. 机构投资者
答案是：企业
（ ）是指以期限在一年以内的金融工具为交易对象的短期金融市场。
a. 股票市场
b. 资本市场
c. 货币市场
d. 债券市场
答案是：货币市场
在经济系统中引导资金流向、使资金由盈余部门向短缺部门转移的市场是（ ）。
a. 产品市场
b. 资本市场
c. 要素市场
d. 金融市场
答案是：金融市场
金融工具的重要特性为期限性、收益性、流动性和安全性。关于金融工具四个特性，下列说法错误的是（ ）。
a. 一般来说，流动性、安全性与收益性成反向相关，安全性、流动性越高的金融工具其收益性越低。
b. 正是期限性、流动性、安全性和收益性相互间的不同组合导致了金融工具的丰富性和多样性，使之能够满足多元化的资金需求和对“四性”的不同偏好。
c. 一般来说，期限性与收益性正向相关，即期限越长，收益越高。
d. 一般来说，期限性与收益性负向相关，即期限越长，收益越低。
答案是：一般来说，期限性与收益性负向相关，即期限越长，收益越低。
家庭在金融市场中的主要活动领域是（ ）。
a. 黄金市场
b. 外汇市场
c. 货币市场
d. 资本市场
答案是：资本市场
（ ）又称柜台市场，是指未上市的证券或不足一个成交批量的证券进行交易的市场。店头市场以“柜台”和店内交易为特征。
a. 议价市场
b. 第四市场
c. 店头市场
d. 公开市场
答案是：店头市场
金融市场中最主要的经纪人有（ )
a. 外汇经纪人
b. 证券承销人
c. 证券经纪人
d. 黄金经纪人
e. 货币经纪人
答案是：货币经纪人, 证券经纪人, 黄金经纪人, 外汇经纪人
同家庭部门相比，机构投资者具有以下特点（ ）
a. 投资结构组合化
b. 投资管理自由化
c. 投资管理专业化
d. 投资行为规范化
e. 投资金额不定化
答案是：投资管理专业化, 投资结构组合化, 投资行为规范化
证券公司具有以下职能( )
a. 提高证券市场运行效率
b. 充当证券市场中介人
c. 管理金融工具交易价格
d. 充当证券市场重要的投资人
e. 充当证券市场资金供给者
答案是：充当证券市场中介人, 充当证券市场重要的投资人, 提高证券市场运行效率
金融工具交易或买卖过程中所产生的运行机制，是金融市场的深刻内涵和自然发展，其中最核心的是价格机制，金融工具的价格成为金融市场的要素。（ ）
对
错
答案是：
在世界大部分经济体系中，政府执行着分配资源、生产商品与劳务这一复杂的任务。( )
对
错
答案是：
金融工具在金融市场上发挥着两个方面的重要作用：一是促进资金从盈余方向需求方流动，以投资于有形资产；二是通过金融工具的交易，使收益和风险在资金的供求双方重新分布。( )
对
错
答案是：
公债市场是金融市场中最早形成的市场，公债交易具有悠久历史。证券交易所最初交易的金融工具就是政府债券。（ ）
对
错
答案是：
政府部门是一国金融市场上主要的资金需求者，为了弥补财政赤字，一般是在次级市场上活动。（ ）
对
错
答案是：
人寿保险公司兼有储蓄银行的性质，它是一种特殊形式的储蓄机构。（ ）
对
错
答案是：
政府在金融市场上的角色不包括
a. 调节者
b. 需求者
c. 监管者
d. 消费者
答案是：
证券承销人是证券发行市场的（ ）。
a. 中介人
b. 代理人
c. 委托人
d. 经纪人
答案是：
（ ）年，美国修改证券法，增加了关于证券经营者资历和资本金额的要求。
a. 1963
b. 1973
c. 1964
d. 1965
答案是：
（ ）是金融市场上最重要的主体。
a. 企业
b. 机构投资者
c. 政府
d. 家庭
答案是：
（ ）是由个人集资联合组成、以互助为主要宗旨的合作性金融组织。
a. 专业性银行
b. 信用合作社
c. 财务公司
d. 金融资产管理公司
答案是：
商业银行在下列哪个金融市场中的作用和影响力最大？
a. 黄金市场
b. 货币市场
c. 资本市场
d. 外汇市场
答案是：
（ ）成为经济中最主要的非银行金融机构。
a. 养老金基金
b. 投资银行
c. 保险公司
d. 投资信托公司
答案是：
政府在金融市场上是
a. 监管者
b. 资金的需求者
c. 媒体
d. 资金的供给者
e. 调节者
答案是：
证券公司具有以下职能
a. 充当证券市场资金供给者
b. 管理金融工具交易价格
c. 提高证券市场运行效率
d. 充当证券市场重要的投资人
e. 充当市场中介人
答案是：
外国投资者对金融市场只有消极作用。
对
错
答案是：
商业银行的资金来源于
a. 定期存款
b. 活期存款
c. 非存款性借款
d. 储蓄存款
e. 银行资本金
答案是：
保险公司由于积累了巨额保险资金，成为把储蓄转化为投资的重要力量。
对
错
答案是：
公债市场是金融市场中最早形成的市场，公债交易具有悠久历史。证券交易所最初交易的金融工具就是政府债务。
对
错
答案是：
在证券公司设立的条件上，日本对证券公司一直采取登记制。
对
错
答案是：
人寿保险公司兼有储蓄银行的性质，它是一种特殊形式的储蓄机构。
对
错
答案是：
企业通常作为最大的资金需求者参与金融市场活动。
对
错
答案是：
证券公司只能充当证券市场的中介人。
对
错
答案是：
货币头寸之所以被作金融市场交易工具，是由金融管理当局实行( )制度引起的。
a. 公开市场操作
b. 再贴现
c. 道义劝告
d. 法定存款准备金
答案是：
下列哪种金融衍生工具给予持有人的实质是一种权利？（ ）。
a. 金融期货
b. 金融期权
c. 金融远期
d. 金融互换
答案是：
（ ）是货币市场上最安全的金融工具。
a. 国库券
b. 可转让大额定期存单
c. 票据
d. 货币头寸
答案是：
信用债券是指仅凭借筹资者的信用而行，没有任何抵押品作担保的债券。政府债券、（ ）一般都属于此类债券。
a. 私募债券
b. 公司债券
c. 金融债券
d. 公募债券
答案是：
( )指交易双方通过远期合约的形式约定在将来某一时期内交换一系列的货币流量。
a. 债券
b. 汇率
c. 金融远期
d. 金融互换
答案是：
票据是一种无因债权证券，这里的“因”是指（ ）。
a. 发行票据在法律上无效或有瑕疵的原因
b. 票据转让的原因
c. 产生票据权利义务关系的原因
d. 票据产生的原因
答案是：
（ ）是货币市场上最敏感的”晴雨表”。
a. 官方利率
b. 拆借利率
c. 市场利率
d. 再贴现率
答案是：
票据具有如下特征（ ）。
a. 返还证券
b. 流通证券
c. 要式证券
d. 设权证券
e. 有因债权证券
答案是：
按照票据发票人或付款人的不同,票据可分为（ ）。
a. 汇票
b. 商业票据
c. 支票
d. 银行票据
e. 本票
答案是：
债券因筹资主体的不同而有许多品种,它们都包含（ ）基本要素。
a. 债券面值
b. 债券偿还期限
c. 债券信用等级
d. 债券价格
e. 债券利率
答案是：
股票一般具有（ ）等特点。
a. 无偿还期限
b. 流动性较差
c. 虚拟资产
d. 代表股东权利
e. 风险性较强
答案是：
从本质上看，远期类合约给予持有人的是执行合约的义务，金融远期、金融期货和金融互换都属远期合约。
对
错
答案是：
货币头寸具有“即时可用”的特征。
对
错
答案是：
按照出票人或付款人的不同，票据可分为汇票、本票和支票。
对
错
答案是：
货币市场的拆借利率一般高于中央银行的再贴现率。
对
错
答案是：
债券的市场价格较股票而言，变动幅度较小，因而安全性较股票低。
对
错
答案是：
汇票的出票人对付款人来说是债权人,而对收款人来说则是债务人。
对
错
答案是：
在我国,银行汇票和商业汇票可以是记名汇票也可以是不记名汇票。
对
错
答案是：
同业拆借市场的最重要参与者是（ ）
a. 保险公司
b. 中央银行
c. 商业银行
d. 证券公司
答案是：
同业拆借市场产生于（ ）政策的实施。
a. 存款准备金
b. 金融监管
c. 利率
d. 财税
答案是：
回购市场是通过（ ）进行短期资金融通交易的市场。
a. 抵押贷款
b. 证券
c. 回购协议
d. 债券
答案是：
期限在一年以内的政府债券称为（ ）。
a. 公债
b. 信用债券
c. 国库券
d. 地方债券
答案是：
衡量货币市场基金表现好坏的标准是其（ ）。
a. 基金评级
b. 投资收益率
c. 风险系数
d. 基金排名
答案是：
货币市场就其结构而言，包括（ ）。
a. 商业票据市场
b. 回购市场
c. 同业拆借市场
d. 货币市场共同
答案是：
货币市场共同基金一般属于（ ）。
a. 开放型基金
b. 公司型基金
c. 契约型基金
d. 封闭型基金
答案是：
回购协议市场的主要资金需求者包括（ ）
a. 中央银行
b. 非银行金融机构
c. 商业银行
d. 政府证券交易商
答案是：
商业票据市场的要素包括 （ ）。
a. 信用评估
b. 投资者
c. 销售
d. 发行者
答案是：
货币市场共同基金提供一种有限制的存款账户。
对
错
答案是：
国库券被认为是没有违约风险的。
对
错
答案是：
从本质上说，回购协议是一种抵押贷款，其抵押品为证券。
对
错
答案是：
回购协议中证券的交付一般采用实物交付的方式。
对
错
答案是：
与银行承兑汇票相比，商业票据在二级市场的流动性较差。
对
错
答案是：
美国银行法规定出售合规的银行承兑汇票所取得的资金不要求缴纳准备金。
对
错
答案是：
债券利息支出属于公司的（ ）。
a. 直接成本
b. 利润
c. 营销经费
d. 费用范围
答案是：
记账式债券因为发行和交易无纸化，所以效率高、成本低且（ ）。
a. 交易方便
b. 流动性高
c. 灵活性高
d. 交易安全
答案是：
按照我国的《个人所得税法》规定，下列收入中可免缴个人所得税的是（ ）。
a. 股息收入
b. 红利收入
c. 银行存款利息收入
d. 国债利息收入
答案是：
政府债券的最初功能是（ ）。
a. 弥补财政赤字
b. 筹措建设资金
c. 便于调控宏观经济
d. 便于金融调控
答案是：
下面说法正确的是（ ）。
a. 金融机构、公司组织一般都可发行股票
b. 股票发行是股份公司为创办企业和增加资本的需要，应列入负债
c. 发行债券是公司追加资金的需要，它属于公司的资本金
d. 债券属于公司的负债
答案是：
政府债券不是（ ）。
a. 所有权凭证
b. 虚拟资本
c. 筹资手段
d. 有价证券
答案是：
债券和股票的相同点在于（ ）。
a. 都是筹资手段
b. 收益率一致
c. 具有同样权利
d. 风险一样
答案是：
债券的基本性质是（ ）。
a. 债券具有票面价值
b. 债券属于有价证券
c. 债券时一种虚拟资本
d. 债券是债权的凭证
答案是：
标准格式的实物债券券面上，一般印有（ ）。
a. 债券发行人全称
b. 债券期限
c. 债券利率
d. 债券面额
答案是：
以下关于债券的说法，正确的有（ ）。
a. 反映了发行者和投资者之间的债权债务关系
b. 发行人是借入资金的经济主体
c. 发行人需要在一定时期付息还本
d. 投资者是出借资金的经济主体
答案是：
我国的外币国债是以外币标明面值，外币认购的。
对
错
答案是：
可转换债兼有债权和股权双重性质。
对
错
答案是：
我国企业债券发行主体全部是大型国有企业。
对
错
答案是：
一般来说，债券发行人的资信状况好，债券利率可以高一些；资信状况差，债券利率可以低一些。
对
错
答案是：
当未来市场利率趋于下降时，应发行期限较短的债券，这样可以避免市场利率下降而负担较高的利息。
对
错
答案是：
当偿还期内的市场利率上升且超过债券票面利率时，持固定利率债券的人要承担相对利率较低或债券价格下降的风险。
对
错
答案是：
有些附息债券可根据合约条款推迟支付定期利率。
对
错
答案是：
（ ）对股价变动影响最大，也是最直接的。
a. 汇率
b. 物价
c. 利率
d. 股息、红利
答案是：
充当股票承销机构主要是（ ）。
a. 财务公司
b. 投资银行
c. 中央银行
d. 商业银行
答案是：
按照（ ），股票发行可以分为公开与非公开发行。
a. 发行时间
b. 是否有中介机构协助
c. 发行目的
d. 发行与认购的方式及对象
答案是：
（ ）是指用以表示多种股票平均价格水平及其变动的指标。
a. 日经平均指数
b. 股票价格指数
c. 恒生指数
d. 股价平均数
答案是：
（ ）行为是股票炒作者将某类股票炒高后，发行再行炒高的幅度有限，就乘机卖出，转而炒作其他尚未波动的股票。
a. 烘托
b. 转账
c. 串谋
d. 轮做
答案是：
( ）是做多头的大户把股价抬高，造成热烈的上涨气氛，空头害怕，要急于补回，而多头还在不断地买入股票，使得空头无法轧平，这时空头只能与多头协商，任由多头随意开价。
a. 轮做
b. 轧空
c. 串谋
d. 烘托
答案是：
（ ）指与整个市场波动相联系的风险，由影响所有同类股票价格的因素所导致的股票收益的变化。
a. 非市场风险
b. 市场风险
c. 购买力风险
d. 企业风险
答案是：
股票发行方式按不同的发行目的可以分为（ ）。
a. 非公开发行
b. 公开发行
c. 无偿增资发行
d. 有偿增资发行
答案是：
第四市场这种交易形式的优点在于 （ ）。
a. 不冲击股票行市
b. 交易成本低
c. 交易数额小
d. 可以保守交易秘密
答案是：
各国场外交易的形式主要有（ ）。
a. 店头市场
b. 第四市场
c. 流通市场
d. 第三市场
答案是：
影响股票价格的宏观经济因素主要包括（ ）。
a. 物价
b. 股息、红利
c. 经济增长
d. 利率
答案是：
股票行市与预期股息收益和市场利率成正比。
对
错
答案是：
按照对风险的分类，企业风险既属于外部风险也属于个别风险。
对
错
答案是：
店头市场也叫柜台市场，是场内交易罪主要和最典型的形式。
对
错
答案是：
股票市场上存在多种不正当投机操作，主要表现有轮做、轧空、套牢、操纵、串谋、散布谣言、烘托等活动。
对
错
答案是：
就股票投资而言，风险就是投资者的收益和本金遭受损失的可能性。
对
错
答案是：
股票的场内交易对象比场外交易多。
对
错
答案是：
股票流通市场的核心是场内交易，股票流通市场的主要组织形式是证券交易所。
对
错
答案是：
以下关于契约型基金说法正确的是（ ）。
a. 契约型基金有权对重要的投资决策进行审批
b. 信托法是契约型基金设立的依据
c. 契约型基金具有法人资格
d. 公司法是契约型基金设立的依据
答案是：
按照（ ）不同，投资基金可分为成长型基金和收入型基金。
a. 是否可赎回
b. 投资对象
c. 经营目标
d. 组织形式
答案是：
（ ）不是影响债券基金价格波动的主要因素。
a. 利率变动
b. 汇率变动
c. 股价变动
d. 债价变动
答案是：
开放式基金交易价格最基本的确定依据是（ ）。
a. 发行时的基金净值
b. 基金费用
c. 发行时的基金价格
d. 基金单位净值及其变动
答案是：
影响证券投资基金价格波动的最基本因素是（ ）
a. 股票市场走势
b. 基金资产净值
c. 基金市场供求关系
d. 政府有关基金政策
答案是：
货币市场基金最早创设于（ ）
a. 瑞士
b. 日本
c. 美国
d. 英国
答案是：
常见的基金发行方式主要有以下几种（ ）
a. 集团销售方式
b. 直接销售方式
c. 计划公司方式
d. 包销方式
答案是：
开放型基金与封闭型基金的主要区别是（ ）
a. 基金的投资策略不同
b. 基金单位的买卖价格形成方式不同
c. 基金规模的可变性不同
d. 基金单位的买卖方式不同
答案是：
成长型基金可分为以下几种（ ）
a. 积极成长基金
b. 特殊性基金
c. 新兴成长基金
d. 长期成长基金
答案是：
一般而言，买卖封闭型 基金的费用要低于开放式基金。
对
错
答案是：
目前，我国投资者买卖基金免征印花税，投资者取得基金收益免征所得税。
对
错
答案是：
收入型基金持有较少量现金，资金大部分投入市场。
对
错
答案是：
证券投资基金可以将资金分散投资到多种证券或资产上，通过有效组合最大限度地降低系统风险。
对
错
答案是：
封闭型投资基金的市场价格可能高于或低于每份基金单位的资产净值。
对
错
答案是：
我国目前的证券投资基金属于契约型。
对
错
答案是：
目前，全球主要外汇市场中，日均交易量最大的金融中心城市是（ ）。
a. 东京
b. 新加坡
c. 纽约
d. 伦敦
答案是：
对于资产市场分析法，下列哪种说法是不正确的：（ ）。
a. 预期因素对当期汇率有重要的影响
b. 以动态分析法分析长期均衡汇率
c. 决定汇率的是存量因素而不是流量因素
d. 决定汇率的是流量因素而不是存量因素
答案是：
对于经营外汇实务的银行来说，贱买贵卖是其经营原则，买卖之间的差额一般为1‰～5‰，是银行经营经营外汇实务的利润。那么下列哪些因素使得买卖差价的幅度越小（ ）。
a. 外汇市场越稳定
b. 交易额越小
c. 越不常用的货币
d. 外汇市场位置相对于货币发行国越远
答案是：
按银行汇款方式不同，作为基础的汇率是（ ）。
a. 电汇汇率
b. 现钞汇率
c. 信汇汇率
d. 票汇汇率
答案是：
外汇成交后，在未来约定的某一天进行交割所采用的汇率是（ ）。
a. 远期汇率
b. 买入汇率
c. 市场汇率
d. 浮动汇率
答案是：
若要将出口商品的人民币报价折算为外币报价，应用（ ）。
a. 现钞卖出价
b. 现钞买入价
c. 买入价
d. 卖出价
答案是：
以（ ）为主体形成的外汇供求，已成为决定市场汇率的主要力量。
a. 跨国公司
b. 各国中央银行
c. 外汇银行
d. 外汇经纪商
答案是：
根据《中华人民共和国外汇管理条例》，外汇是指（ ）。
a. 外国货币
b. 外币支付凭证
c. 外币有价证券
d. 其他外汇资产
e. 特别提款权
答案是：
对一个国家或地区来讲，其外汇供给主要形成于（ ）。
a. 外国政府的授赠
b. 商品和劳务的出口收入
c. 国际资本的流入
d. 对国外投资
e. 侨民汇款
答案是：
外汇市场的运行机制包括（ ）。
a. 供求机制
b. 风险机制
c. 利率机制
d. 效率机制
e. 汇率机制官方外汇市场
答案是：
直接套汇是指利用三个或三个以上不同外汇市场中三种或多种不同货币之间交叉汇率的差异，进行买卖赚取汇价收益。
对
错
答案是：
本国货币升值，则有利于出口。
对
错
答案是：
外汇市场是由客户、外汇银行、外汇经纪人、外汇监管机构组成。
对
错
答案是：
布雷顿森林体系的两大支柱一是固定汇率制，二是政府干预制。
对
错
答案是：
狭义的外汇市场实际上是指由各国中央银行、外汇银行、外汇经纪商和客户等外汇经营主体以及由它们形成的外汇供求买卖关系的总和。
对
错
答案是：
在纸币流通制度下，调节国际收支逆差的措施之一是削减财政开支和税收。
对
错
答案是：
外汇的成交，是指购买外汇者支付某种货币资金，出售外汇者交付指定的外汇的行为。
对
错
答案是：
按承保风险性质不同，保险可以分为（ ）
a. 原保险和再保险
b. 自愿保险和法定保险
c. 财产保险和人身保险
d. 个人保险和团体保险
答案是：
保险利益是保险合同成立的前提，某人欲将新近购买的一辆走私车向保险公司投保机动车辆保险，而保险公司拒保。这说明投保人对保险标的所具有的保险利益必须是（ ）。
a. 确定的利益
b. 认可的利益
c. 经济利益
d. 合法的利益
答案是：
由几个保险人联合直接承保统一保险标的、同一风险、统一保险利益的保险是（ ）。
a. 重复保险
b. 共同保险
c. 再保险
d. 原保险
答案是：
某人投保了人身意外伤害保险，在打猎时不慎严重摔伤，因伤重无法行走，只能倒卧在湿地上等待救护，结果由于着凉而感冒发烧，又并发肺炎，最终因肺炎而死。则保险人（ ）保险金
a. 不赔付
b. 赔付
c. 小部分赔付
d. 大部分赔付
答案是：
保险公司间接销售渠道的运用中,除了保险经纪人销售外,还有的间接销售渠道的具体方法是（ ）
a. 保险代理人销售
b. 保险营销员销售
c. 兼业代理机构销售
d. 专业代理机构销售
答案是：
按承保方式不同，保险可以分为（ ）
a. 个人保险和团体保险
b. 自愿保险和法定保险
c. 财产保险和人身保险
d. 原保险和再保险
答案是：
按投保方式不同，保险可以分为（ ）
a. 个人保险和团体保险
b. 自愿保险和法定保险
c. 原保险和再保险
d. 财产保险和人身保险
答案是：
保险的基本原则包括（ ）
a. 损失补偿原则
b. 代位原则和分摊原则
c. 最大诚信原则
d. 保险利益原则
e. 近因原则
答案是：
财产保险通常包括（ ）
a. 财产损失保险
b. 信用保险
c. 责任保险
d. 年金保险
e. 保证保险
答案是：
保险合同的关系人是指（ ）
a. 被保险人
b. 投保人
c. 保险中介人
d. 受益人
e. 保险人
答案是：
保险合同必须遵循自愿订立原则。
对
错
答案是：
在人身保险中，被保险人因第三者的行为而发生死亡、伤残或者疾病等保险事故的，保险人给付保险金后，不得向第三者追偿，但被保险人和受益人仍有权向第三者追偿。
对
错
答案是：
责任保险的被保险人因给第三者造成损害的保险事故而被提起仲裁或者诉讼的，保险人须承担仲裁费用或者诉讼费用。
对
错
答案是：
保险公司分支机构不具有法人资格,其民事责任由保险公司承担。
对
错
答案是：
设立保险公司,其注册资本的最低限额为5亿元人民币。
对
错
答案是：
被保险人若违反保证事项，保险合同即告失效，保险人有权拒绝赔偿损失或给付保险金。
对
错
答案是：
在最大诚信原则中，弃权和禁止反言是对投保人的约束。
对
错
答案是：
按保险保障范围划分，人身保险可以分为（ ）
a. 人寿保险
b. 意外伤害保险
c. 健康保险
d. 年金保险
e. 责任保险
答案是：
以下关于期货的结算说法错误的是（ ）：
a. 期货的结算实行每日结算制度，客户在持仓阶段每天的单日盈亏都将直接在其保证金账户上划拨。当客户处于赢利状态时，只要其保证金账户上的金额超过初始保证金的数额，则客户可以将超过部分体现；当处于亏损状态时，一旦保证金余额低于维持保证金的数额，则客户必须追加保证金，否则就会被强制平仓。
b. 期货的结算实行每日盯市制度，即客户以开仓后，当天的盈亏是将交易所结算价与客户开仓价比较的结果，在此之后，平仓之前，客户每天的单日盈亏是交易所前一交易日结算价与当天结算价比较的结果。
c. 客户平仓之后的总盈亏是其保证金账户最初数额与最终数额之差。
d. 客户平仓后，其总盈亏可以由其开仓价与其平仓价的比较得出，也可由所有的单日盈亏累加得出。
答案是：
20世纪70年代以来金融衍生产品迅速发展最主要最直接的原因是（ ）：
a. 基础金融产品的品种越来越丰富
b. 基础金融产品交易量的扩大
c. 汇率与利率波动的加剧使规避市场风险变得非常必要
d. 世界经济一体化的发展趋势使得金融朝着全球化的趋势发展
答案是：
以下关于互换交易的作用说法错误的是（ ）：
a. 基于比较优势的原理降低长期资金筹措成本
b. 可以绕开外汇管制
c. 具有价格发现的功能
d. 在资产、负债管理中防范利率、汇率风险
答案是：
A公司在欧洲债券市场上发行美元债券需要支付12%的固定利率，如在欧洲美元市场上向银行借款则需支付LIBOR＋50bp的浮动利率；B公司在欧洲债券市场上发行美元债券需要支付11%的固定利率，如在欧洲美元市场上向银行借款则需支付LIBOR＋10bp的浮动利率，则以下哪种说法是正确的（ ）：
a. A B公司可以进行货币互换
b. A公司以浮动利率在欧洲美元市场上贷款，B公司发行固定利率的欧洲美元债券，之后双方再进行利率互换来降低各自的融资成本
c. A公司发行固定利率的欧洲美元债券，B公司以浮动利率在欧洲美元市场上贷款，之后双方再进行利率互换来降低各自的融资成本
d. A B两公司不存在做利率互换的必要
答案是：
一个日本出口商预计3月份后会收到一笔美元结算款，为了防止美元贬值，他在1月初以1$＝118．26￥的协议价买入了一份美元的看跌期权，到2月初，市场上美元兑日元的汇率为1$＝118．58￥，请问此时这份期权处于（ ）：
a. 实值
b. 虚值
c. 平价
d. 无法判断
答案是：
以下关于期权特点的说法不正确的是（ ）：
a. 期权合约不存在交易对手风险
b. 交易的对象是抽象的商品——执行或放弃合约的权利
c. 期权合约赋予交易双方的权利和义务不对等
d. 期权合约使交易双方承担的亏损及获取的收益不对称
答案是：
一个投资者以13美元购入一份看涨期权，标的资产协定价格为90美元，而该资产的市场定价为100美元，则该期权的内在价值和时间价值分别是（ ）：
a. 内在价值为10，时间价值为3
b. 内在价值为13，时间价值为0
c. 内在价值为3，时间价值为10
d. 内在价值为0，时间价值为13
答案是：
下列关于利率保底期权的说法中错误的是（ ）：
a. 利率保底期权是用于防范利率下跌的风险的
b. 在套期保值中适用于固定利率债务人，浮动利率债权人
c. 在套期保值中适用于固定利率债权人，浮动利率债务人
d. 属场外交易工具
答案是：
为规避美元利率上升的风险，固定利率债权人应选用以下哪种期权（ ）：
a. 利率封顶期权
b. 美元看跌期权
c. 利率保底期权
d. 美元看涨期权
答案是：
若一份期权的标的资产市场价格为100，一般而言，期权的协定价格低于100越多，则（ ）：
a. 看涨期权和看跌期权的期权费都越低
b. 看涨期权的期权费越高，看跌期权的期权费越低
c. 看涨期权的期权费越低，看跌期权的期权费越高
d. 看涨期权和看跌期权的期权费都越高
答案是：
场内金融衍生产品交易有哪些特点（ ）：
a. 对于套期保值者来说，每笔交易都可以精确贴合交易者的个性化需求
b. 通过中央结算系统进行实时结算，资产价格波动幅度小
c. 交易所集中撮合交易，交易效率高
d. 合约标准化，市场流动性高
答案是：
某投资者，其手中持有的期权现在是一份虚值期权，表述不正确的是（ ）
a. 如果该投资者手中的期权是一份看涨期权，则表明期权标的物的市场价格高于协定价格。
b. 如果该投资者手中的期权是一份看跌期权，则表明期权标的物的市场价格低于协定价格。
c. 如果该投资者手中的期权是一份看跌期权，则表明期权标的物的市场价格等于协定价格。
d. 如果该投资者手中的期权是一份看涨期权，则表明期权标的物的市场价格低于协定价格。
答案是：
以下关于金融期货的说法正确的有（ ）：
a. 金融期货分为外汇期货、利率期货和股指期货三大类
b. 外汇期货的品种有英镑期货合约，欧元期货合约，日元期货合约，瑞士期货合约等
c. 所有的金融期货都是场内交易的
d. 金融期货属于远期义务类金融衍生工具
答案是：
金融期货交易的特点中，与保证金交易制度相关的是（ ）：
a. 具有杠杆效应
b. 具有高风险性
c. 市场效率高
d. 具有规避风险的职能
答案是：
假如一投资者手中持有英镑，为防止英镑贬值，他可以卖出英镑期货合约，也可以买入英镑看跌期权，如果期货的开仓价与期权的协议价相同，则运用这两种外汇衍生产品保值的效果是完全一样的。
对
错
答案是：
以下关于外汇期货保证金制度的说法正确的有（ ）：
a. 交易所可以对套期保值交易和投机交易设定不同的保证金额度
b. 交易所对会员设定起始保证金和维持保证金
c. 期货经纪人自己决定对客户的保证金要求
d. 保证金是可以以交易所认可的证券充当的
答案是：
相对于利率互换市场，利率期权市场对参与者的信用评级要求更高。
对
错
答案是：
远期交易收取多少保证金由交易双方商定，甚至双方可以商定不收保证金
对
错
答案是：
在外汇“两得宝”交易中，银行对汇率的判断是否正确至关重要。
对
错
答案是：
期权的买方不需要缴纳保证金。
对
错
答案是：
虚值期权的价值为零。
对
错
答案是：
按基础资产的性质划分，期权可以分为欧式期权和美式期权
对
错
答案是：
金融互换包括利率互换和货币互换。
对
错
答案是：
金融期货交易都是在场内进行的，金融期权交易都是在场外进行的。
对
错
答案是：
外汇汇率风险包括交易风险、折算风险和经济风险
对
错
答案是：
资本市场上的资产定价理论与模型是以（ ）为前提条件。
a. 市场有效性
b. 交易费用存在
c. 以上都不对
d. 资产都是无风险的
答案是：
有效集的形状，说法不正确的是（）
a. 有效集是一条向上凸的曲线；
b. 有效集曲线上不可能有凹陷的地方。
c. 有效集是一条向左上方倾斜的曲线
d. 有效集是一条向右上方倾斜的曲线
答案是：
在有效市场理论中，资产价格是由（ ）来决定的。
a. 资产数量
b. 信息
c. 价值
d. 供求双方
答案是：
下列哪项是有效市场的假设条件（ ）
a. 股票价格随机行走
b. 股票市场没有交易成本
c. 所有投资者对当前价格和未来价格的变化趋势认识相同。
d. 完全竞争市场
答案是：
关于强式效率有效市场说法正确的是（ ）。
a. 市场价格除了充分地反映了市场中的一切历史信息，同时还充分地反映了除了历史信息以外的其他一切公开信息，如市场宏观信息、企业微观信息等的市场。
b. 市场价格充分反映了市场中的一切历史信息，或者说一切历史信息都已经反映到了当前的价格之中的市场。
c. 市场价格除了充分地反映了市场中的一切公开信息，还充分反映了一切内幕信息的市场。
d. 由所有证券构成的组合，在这个组合中，每一种证券的构成比例等于该证券的相对市值。
答案是：
关于半强式效率有效市场说法正确的是（ ）。
a. 市场价格充分反映了市场中的一切历史信息，或者说一切历史信息都已经反映到了当前的价格之中的市场。
b. 市场价格除了充分地反映了市场中的一切历史信息，同时还充分地反映了除了历史信息以外的其他一切公开信息，如市场宏观信息、企业微观信息等的市场。
c. 由所有证券构成的组合，在这个组合中，每一种证券的构成比例等于该证券的相对市值。
d. 市场价格除了充分地反映了市场中的一切公开信息，还充分反映了一切内幕信息的市场。
答案是：
市场有效性对投资者的意义，说法不准确的是（ ）
a. 如果市场达到强式有效，说明打探内幕消息也不会取得超额利润。
b. 如果市场达到弱式有效，说明技术分析法是有效的。
c. 如果市场达到半强式有效，说明技术分析法和基本因素分析法都是无效的
d. 如果市场是有效的，在投资组合中的资产选择应采取消极策略
答案是：
无风险借贷对有效集的影响，说法正确的是（ ）
a. 无法确定
b. 引入无风险信贷后，新证券组合的集合不改变原有效边界，即不存在无风险证券条件下的有效边界。
c. 引入无风险借贷后，投资者投向无风险资产的资金可以为负值（贷出），也可以为正值（借入），即投向风险性资产的资本大于期初资本。
d. 引入无风险信贷后，新证券组合的集合将改变原有效边界，即不存在无风险证券条件下的有效边界。
答案是：
关于资本市场线说法不正确的是（ ）：
a. 由无风险收益率和市场投资组合决定的射线
b. 引入无风险资产组合的有效边界是一条从无风险利率发出的并与马科维兹边界相切的射线。
c. 允许无风险借贷情况下的线性有效集。
d. 任何不利用市场组合以及不进行无风险借贷的其他组合都将位于资本市场线的上方。
答案是：
关于证券市场线，说法不正确的是（ ）
a. 所揭示的有效资产组合预期报酬率及其标准差之间的均衡关系并不适用于个别风险证券或非有效资产组合的情况
b. 证券市场线表明证券或证券组合收益与贝塔系数之间的关系。
c. 是描述任何证券或证券组合的预期报酬率及其风险之间的关系。
d. 是一条向左下方倾斜的线。
答案是：
套利组合要满足的条件包括：
a. 套利组合要求投资者不追加资金。
b. 以上都对
c. 套利组合对任何因素的敏感度为零
d. 套利组合的预期收益率应大于零。
答案是：
（ ）决定了有效集和无差异曲线的相切点只有一个，也就是说最优投资组合是唯一的。
a. 有效集向下凸的特性
b. 无差异曲线向上凸的特性
c. 无差异曲线向下凸的特性
d. 有效集向上凸的特性
答案是：
在现实中，为方便起见，人们常将（ ）当作无风险资产。
a. 证券投资基金
b. 货币市场基金
c. 1年期的国库券
d. 长期国债
答案是：
套利组合要满足的条件有（ ）。
a. 套利组合要求投资者不追加资金
b. 套利组合对任何因素的敏感度大于零
c. 套利组合对任何因素的敏感度为零
d. 套利组合的预期收益率应为零
e. 套利组合的预期收益率应大于零
答案是：
有效市场的形式包括：（ ）
a. 半强式有效市场
b. 弱式有效市场
c. 无效市场
d. 强式有效市场
答案是：
有效边界，是指在不存在无风险证券条件下投资者可选择的各种有效证券组合。
对
错
答案是：
引入无风险资产组合的有效边界是一条从无风险利率发出的并与马科维兹边界相切的射线。
对
错
答案是：
根据分离定理，在均衡状态下，每种证券在均点处投资组合中都有一个非零的比例。
对
错
答案是：
所有投资者的投资期限是不同的，这是资本资产定价模型的基本假定之一。
对
错
答案是：
比较资本市场线和证券市场线可以看出，只有最优投资组合才落在资本市场线上，其他组合和证券则落在资本市场线上方。
对
错
答案是：
资本市场效率理论又称为“有效市场假说”，是1970年芝加哥大学Eugene Fama教授提出来的。
对
错
答案是：
如果市场达到弱势有效，说明基本因素分析法都是无效的。
对
错
答案是：
资本资产定价模型所揭示的投资收益与风险的函数关系表明资产的预期收益等于市场对无风险所要求的收益率加上风险溢价。
对
错
答案是：
完全竞争市场是有效市场的假设条件之一。
对
错
答案是：
如果市场达到半强势有效的，说明打探内幕消息也不会取得超额利润。
对
错
答案是：
预览已结束
解析 ： 更多解析，请关注【电大搜题】微信公众号获取答案
解析 ： 更多解析，请关注【电大搜题】微信公众号获取答案
发布于：重庆市